李政籌碼實(shí)戰之下(大智慧的籌碼分布在實(shí)戰中怎樣應用)
1.“大智慧的籌碼分布”在實(shí)戰中怎樣應用
共同學(xué)習！ 首先要強調：籌碼分析理論是形態(tài)分析的根本基礎，只有透徹地掌握了籌碼分析理論，才可能準確地進(jìn)行形態(tài)分析。
一切拋開(kāi)籌碼分析，單純談形態(tài)，尤其是數根k線(xiàn)組合的言論，都是不可靠的。進(jìn)行莊家分析，更應掌握籌碼分析理論的精髓，因為做莊的，都進(jìn)行仔細的籌碼分析，并按它操作。
例子就舉不勝舉了。我們經(jīng)常可以聽(tīng)到“籌碼分布”這個(gè)名詞。
我不知道用這個(gè)詞的人如何解釋?zhuān)膊恢揽吹娜巳绾卫斫狻＿^(guò)去我也常用這個(gè)詞，現在覺(jué)得用“籌碼結構”更貼切一些。
籌碼分析理論，就是根據籌碼流動(dòng)的特點(diǎn)，對大盤(pán)或個(gè)股的歷史成交情況進(jìn)行分析，得出其籌碼結構，然后根據這個(gè)籌碼結構來(lái)預測以后的走勢。 籌碼分析理論的自然規律基礎，是籌碼流動(dòng)的特點(diǎn)。
籌碼流動(dòng)的特點(diǎn)，也是心理學(xué)的內容。簡(jiǎn)單說(shuō)，就是單位時(shí)間內的賣(mài)出比例與持有時(shí)間和盈虧比例的關(guān)系。
這是一個(gè)雙變量函數。由于我根本無(wú)法知道每日賣(mài)出的真實(shí)數量（因莊家對敲），或散戶(hù)的操作情況，所以根本不可能給出這個(gè)函數的精確表達算式。
目前我只知道，虧損比例越大，持有時(shí)間越長(cháng)，則賣(mài)出的比例越大；而虧損比例越小，持有時(shí)間越短，則賣(mài)出的比例越小。大概是一個(gè)負冪關(guān)系。
獲利方面，賣(mài)出比例與持有時(shí)間無(wú)關(guān)，獲利0-%20%，賣(mài)出比例先上升后下降，過(guò)了20%，基本和獲利幅度無(wú)關(guān)。換句話(huà)說(shuō)，獲利的籌碼，賣(mài)出比例近似為一個(gè)恒定的值。
整體上講，獲利籌碼的賣(mài)出比例要明顯高于虧損籌碼。簡(jiǎn)單描述這個(gè)規律，就是“病來(lái)如山倒，病去如抽絲”。
所以，我之所以用“籌碼結構”，而不用“籌碼分布”，是因為這個(gè)結構既包括時(shí)間分布，也包括空間分布。籌碼結構是一個(gè)散點(diǎn)圖，每一個(gè)點(diǎn)代表一個(gè)籌碼單位。
如果橫軸為時(shí)間，縱軸為盈虧幅度，那么我們就會(huì )發(fā)現多數的點(diǎn)都集中在處于第四象限的由左下到右上的一條曲線(xiàn)上，類(lèi)似主序星的排列。以上可以看出，籌碼分析主要是研究賣(mài)盤(pán)，而不是買(mǎi)盤(pán)。
買(mǎi)盤(pán)另有其規律。但是賣(mài)盤(pán)的變化更為穩定，而買(mǎi)盤(pán)受各種因素的影響要大得多。
因此籌碼分析理論也有一定的限度，就是當買(mǎi)盤(pán)突然暴增（一般是針對一個(gè)股票，或一個(gè)板塊），則根本不必考慮賣(mài)盤(pán)，大漲便是。我們還經(jīng)常使用一個(gè)名詞，就是“密集區”。
密集區就是前期大量籌碼的套牢位置。密集區雖然在形態(tài)分析中很有效，但是它只是簡(jiǎn)單地運用了籌碼分析理論，知道了密集區，如果不進(jìn)行進(jìn)一步的籌碼流動(dòng)研究，就無(wú)法了解此密集區的壓力，以及是否已經(jīng)被徹底化解。
籌碼分析理論，其實(shí)就是那一個(gè)公式。這就象一層窗戶(hù)紙，捅破之前你就只能憑空（有時(shí)是根據自己的愿望）猜想莊家的動(dòng)作，捅破之后，就可以客觀(guān)地評價(jià)一個(gè)股票的籌碼結構能否支持它上漲或下跌。
2.股票籌碼怎么分析
一、籌碼分布的基礎知識 “籌碼分布”的準確的學(xué)術(shù)名稱(chēng)應該叫“流通股票持倉成本分布”，在指南針證券分析軟件中，它的英文名字叫“CYQ”。
其實(shí)，“籌碼分布”是一個(gè)很中國化的名字，因為在世界范圍內，可能只有中國人管股票叫籌碼，或許也只有中國人把投資股票叫“ 炒股 ”。而股票一加上 “炒”字，就有了更多的人為操作的味道有了更多的博弈的味道。
而如果把股票的倉位叫做“籌碼”，那就無(wú)異于把 股市 當成了賭場(chǎng)。這多多少少是對 股市 的不尊敬，但我們的 股市 有著(zhù)濃厚的博弈色彩卻是事實(shí)。
在 股市 的這場(chǎng)博弈中，人們要做的是用自己的資金換取別人的籌碼，再用自己的籌碼換取別人的資金，于是乎就賺了別人的錢(qián)。所以對任何一個(gè) 炒股 的人，理解和運用籌碼及籌碼分布是極其重要的。
或許“籌碼分布”和“CYQ”的稱(chēng)謂，應該有一個(gè)更貼切的名字，但這個(gè)說(shuō)法大家已經(jīng)用了幾年，成了一種習慣，想改也比較麻煩，所以就約定俗成，暫且如此稱(chēng)謂吧。 “籌碼分布”的市場(chǎng)含義可以這樣理解：它反映的是在不同價(jià)位上投資者的持倉數量。
二、籌碼的轉換過(guò)程研究與分析 股票價(jià)格的漲跌變化從表面上看仿佛只是 股價(jià) 的變化，但是其內在的本質(zhì)卻是市場(chǎng)中持股者手中籌碼的轉換變化。一輪。
一、籌碼分布的基礎知識 “籌碼分布”的準確的學(xué)術(shù)名稱(chēng)應該叫“流通股票持倉成本分布”，在指南針證券分析軟件中，它的英文名字叫“CYQ”。 其實(shí)，“籌碼分布”是一個(gè)很中國化的名字，因為在世界范圍內，可能只有中國人管股票叫籌碼，或許也只有中國人把投資股票叫“ 炒股 ”。
而股票一加上 “炒”字，就有了更多的人為操作的味道有了更多的博弈的味道。而如果把股票的倉位叫做“籌碼”，那就無(wú)異于把 股市 當成了賭場(chǎng)。
這多多少少是對 股市 的不尊敬，但我們的 股市 有著(zhù)濃厚的博弈色彩卻是事實(shí)。在 股市 的這場(chǎng)博弈中，人們要做的是用自己的資金換取別人的籌碼，再用自己的籌碼換取別人的資金，于是乎就賺了別人的錢(qián)。
所以對任何一個(gè) 炒股 的人，理解和運用籌碼及籌碼分布是極其重要的。 或許“籌碼分布”和“CYQ”的稱(chēng)謂，應該有一個(gè)更貼切的名字，但這個(gè)說(shuō)法大家已經(jīng)用了幾年，成了一種習慣，想改也比較麻煩，所以就約定俗成，暫且如此稱(chēng)謂吧。
“籌碼分布”的市場(chǎng)含義可以這樣理解：它反映的是在不同價(jià)位上投資者的持倉數量。 二、籌碼的轉換過(guò)程研究與分析 股票價(jià)格的漲跌變化從表面上看仿佛只是 股價(jià) 的變化，但是其內在的本質(zhì)卻是市場(chǎng)中持股者手中籌碼的轉換變化。
一輪行情的上漲與下跌均是由于市場(chǎng)中個(gè)股籌碼在不同價(jià)位進(jìn)行不斷轉換造成的。要對市場(chǎng)中個(gè)股漲跌變化的本質(zhì)進(jìn)入深入了解就必須要對籌碼轉換的過(guò)程進(jìn)行綜合分析。
所謂“籌碼的轉換過(guò)程”指的就是市場(chǎng)中持倉籌碼由一個(gè)價(jià)位向另一個(gè)價(jià)位轉換搬運的過(guò)程，籌碼轉換不僅僅描述的是籌碼在價(jià)格上的變化過(guò)程而且籌碼數量的轉換。 在市場(chǎng)中能夠造成個(gè)股籌碼不斷轉換主要的力量是來(lái)自市場(chǎng)中個(gè)股背后主家的行為。
市場(chǎng)主力的行為將直接影響到股票籌碼在不同的價(jià)格區域內的轉換過(guò)程。如果將籌碼轉換的過(guò)程簡(jiǎn)單的比喻為“籌碼搬家”，那么市場(chǎng)主力就是“搬運工”，它們最本質(zhì)的目的就是在籌碼由低到高的搬運過(guò)程中顯現利潤。
主力完成一輪行情的炒作由以下四個(gè)階段構成： 吸籌 階段、洗盤(pán) 階段、拉升階段、派發(fā)階段。 吸籌 階段：此時(shí)股票籌碼的價(jià)格處于相對低位，主力的主要任務(wù)是在該區間進(jìn)行大量的收集廉價(jià)籌碼。
市場(chǎng)主力在該區域所完成 建倉 量的多少將直接影響到其將來(lái)拉升股票高度能力的大小。收集的籌碼越多， 控盤(pán) 度越高，市場(chǎng)中的籌碼就越少，拉升時(shí)的拋壓就越輕，最后實(shí)現的利潤也就越大。
反之，收集的籌碼越少， 控盤(pán) 度越輕，市場(chǎng)中的籌碼就越多，拉升時(shí)的拋壓就越重，最后實(shí)現的利潤也就越小。這也就造成了市場(chǎng)主力 控盤(pán) 度的大小與日后股票拉升時(shí)的累計漲幅成正比，這就造成了市場(chǎng)中跟莊的 散戶(hù) 投資者為什么總是利用各種方法在挖掘具備“低位高 控盤(pán) 莊股”條件的個(gè)股。
洗盤(pán) 階段： 吸籌 完畢后市場(chǎng)主力為了將盤(pán)面中的中線(xiàn) 套牢 或著(zhù)短線(xiàn)跟風(fēng)的浮動(dòng)籌碼給洗出來(lái)必須進(jìn)行必要的 洗盤(pán) 階段。 洗盤(pán) 的目的就是為了減少日后拉升過(guò)程中的獲利拋壓及自己顯現拉升后的利潤最大化。
其實(shí)，主力在 吸籌 階段及 洗盤(pán) 階段的整個(gè)過(guò)程就屬于一個(gè)籌碼轉換的過(guò)程，這個(gè)過(guò)程中主要是以市場(chǎng)主力買(mǎi)入， 散戶(hù) 賣(mài)出為籌碼轉換的主要轉移方向。當主力將這兩個(gè)過(guò)程完成之后在市場(chǎng)條件成熟之后將發(fā)動(dòng)拉升行情，此后籌碼轉移的方向將相反。
通常主力在 吸籌 及 洗盤(pán) 階段時(shí)股票的價(jià)格總是很疲軟使得投資者心態(tài)焦躁而拋出，而當主力進(jìn)入拉升及派發(fā)階段時(shí) 股價(jià) 往往呈現價(jià)增量漲以吸引市場(chǎng)投資者跟風(fēng)派發(fā)的目的。 拉升階段：籌碼不斷滾動(dòng)，但是只要是以前累積收集的低位籌碼沒(méi)有向高位移動(dòng)，那就可以判斷主力并沒(méi)有 出貨 ！如果大家發(fā)現低位的籌碼不斷減少，而高位不斷出現籌碼的累積現象，那就是主力在偷偷排發(fā) 出貨 了！這時(shí)大家就需要警惕、小心了！ 派發(fā)階段：低位籌碼向高位移動(dòng)！ 三、超級移動(dòng)籌碼分布 1、紅色。
3.籌碼的分析技巧有哪些
股票的價(jià)格波動(dòng)本質(zhì)上是由供求關(guān)系所決定的，這一點(diǎn)和有形商品 一樣。
假如持股者看好后市不愿賣(mài)出則供不應求股價(jià)上漲，反之則股價(jià)下跌。 事實(shí)上，一只股票的上漲必然經(jīng)歷了一個(gè)籌碼分散--集中--更集中的過(guò)程，相應地在股價(jià)運行上的特點(diǎn)是橫向震蕩--緩慢上升--加速上升。
當然人們最希望在開(kāi)始加速上揚的一瞬間買(mǎi)入，立即享受快速拉升的喜悅。然而在實(shí)際操作中卻經(jīng)常事與愿違，無(wú)法準確地把握這個(gè)最佳買(mǎi)點(diǎn)，本書(shū)則解決了如何確認這個(gè)最佳點(diǎn)的難題。
解決這個(gè)難題的切入點(diǎn)就是籌碼分析。 籌碼分析是通過(guò)公開(kāi)或加密信息統計主力資金對一只股票的控制程度，從而判斷該股的主力持倉成本以及是否會(huì )產(chǎn)生快速拉升行情。
即使沒(méi)有專(zhuān)業(yè)軟件支持，利用公開(kāi)信息我們也可以進(jìn)行籌碼分析。 例如0710天興儀表，1999年年報揭示股東戶(hù)數為2。
5萬(wàn)人，人均持股約1200股，股價(jià)為9元；2000年中報股東戶(hù)數減少到1。6萬(wàn)人，人均持股2000股，股價(jià)為15元；2000年末股東戶(hù)數僅剩下4000人，人均持股高達8000股，股價(jià)3最高達到32元。
以上例子是在大勢下跌中逆市完成上揚行情的。可見(jiàn)透過(guò)籌碼分析，我們就能找出真正的中線(xiàn)黑馬股。
這里我們給出處于拉升行情的籌碼分布參數：以6000萬(wàn)流通盤(pán)為例（不同規模的流通盤(pán)可按比例估算），人均持股3000--4000股，表明由主力資金介入，有希望產(chǎn)生中線(xiàn)拉升行情，上漲幅度為50%-100%。 低于此數則認為籌碼分散，只能產(chǎn)生短線(xiàn)行情或隨大盤(pán)波動(dòng)；高于此數則可能繼續上升也可能大幅下挫，須謹防高位套牢，不可輕易介入。
通常所說(shuō)的莊家利用一定的題材介入一只股票，一般吸籌階 耗時(shí)長(cháng)達3-6個(gè)月，控盤(pán)程度達到 30%-50%；緩慢上升或橫盤(pán)洗籌階段為1-3個(gè)月，控盤(pán)程度達到60%-90%；快速拉升則一般在一個(gè)月左右，隨后往往產(chǎn)生出貨行情，有的高位橫盤(pán)出貨，有的則直接跳水出貨。 普通投資者在題材、傳聞、技術(shù)圖形等層層迷霧背后很難看清事實(shí)真相，多數成為莊家手中的獵物。
當然有了本書(shū)的操盤(pán)理念，我們就可以永遠地告別虧損和套牢，真正享受財富增殖的樂(lè )趣了。 需要指出的是籌碼相對集中是中線(xiàn)拉升的必要條件，并非充分條件，換句話(huà)說(shuō)，籌碼相對集中后也不排除由于種種原因主力放棄拉升的可能。
因此，此法必須和本書(shū)其他分析法則同時(shí)使用，以防止鉆進(jìn)牛角尖。
4.籌碼分析要領(lǐng)有哪些
籌碼分析即成本分析。
基于流通盤(pán)是固定的。無(wú)論流通籌碼在盤(pán)中這樣分布。
累計量必然等于總流通盤(pán)。 可以說(shuō)在也沒(méi)有什么指標能象籌碼分布這樣能把主力的一切行為表達的如此清晰了！操作中的使用價(jià)值主要表現在以下幾個(gè)方面。
1.能有效的識別主力建倉和派發(fā)的全過(guò)程。象放電影一樣把主力的一舉一動(dòng)展現在大家面前。
2.能有效的判斷該股票的行情性質(zhì)和行情趨勢。在不理解一只股票的籌碼分布之前就說(shuō)主力怎么怎么了。
什么主力在洗盤(pán)了。什么在吸籌了。
都是很無(wú)根據的。 3.能提供有效的支撐和阻力位。
總的來(lái)說(shuō)。籌碼分布是尋找中長(cháng)線(xiàn)牛股的利器。
對短線(xiàn)客可能沒(méi)有太大的幫助。但籌碼分布在股市的運用將開(kāi)辟技術(shù)分析一片新天地！ 每個(gè)月的月末都要把兩市的股票籌碼圖翻一遍。
以便及時(shí)發(fā)現一只底部籌碼集中的股票。這種股票并不是天天有的。
有的需要幾個(gè)月。一年。
幾年。一旦發(fā)現漲幅將是驚人的。
